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WordStar Document  |  1993-08-23  |  48KB  |  1,220 lines
  1.  
  2.                                Chapter Four
  3.  
  4.                               Rules of Origin
  5.  
  6.  
  7.  
  8. Article 401: Originating Goods
  9.  
  10.      Except as otherwise provided in this Chapter, a good shall
  11. originate in the territory of a Party provided that:
  12.  
  13.      (a) the good is wholly obtained or produced in the
  14.  territory of one or more of the Parties as defined in
  15.  Article 415;
  16.  
  17.      (b) each of the non-originating materials used in the
  18.  production of the good undergoes an applicable change
  19.  in tariff classification described in Annex 401.1 as a
  20.  result of production occurring entirely in the
  21.  territory of one or more of the Parties, and the good
  22.  satisfies all other applicable requirements of this
  23.  Chapter;
  24.  
  25.      (c) the good is produced entirely in the territory of one
  26.  or more of the Parties exclusively from originating
  27.  materials; or
  28.  
  29.      (d) with the exception of a good provided for in Chapters
  30.  61 through 63 of the Harmonized System, the good is
  31.  produced entirely in the territory of one or more of
  32.  the Parties but one or more of the non-originating
  33.  parts used in the production of the good does not
  34.  undergo a change in tariff classification because
  35.  
  36.      (i) the good was imported into the territory of a
  37.  Party in an unassembled or a disassembled form but
  38.  was classified as an assembled good pursuant to
  39.  General Rule of Interpretation 2(a) of the
  40.  Harmonized System, or 
  41.  
  42.      (ii) the tariff heading for the good provides for both
  43.  the good itself and its parts and is not further
  44.  subdivided into subheadings, or the tariff
  45.  subheading for the good provides for both the good
  46.  itself and its parts,
  47.  
  48.      provided that the good is the good specifically
  49. described by the nomenclature of the heading or
  50. subheading and that the regional value content of the
  51. good, determined in accordance with Article 402, is not
  52. less than 60 percent where the transaction value method
  53. is used, or 50 percent where the net cost method is
  54. used, and that the good satisfies all other applicable
  55. requirements of this Chapter.
  56.  
  57.  
  58. Article 402: Regional Value Content
  59.  
  60. 1.   Except as provided in paragraph 5, each Party shall provide
  61. that the regional value content of a good shall be calculated, at
  62. the choice of the exporter or producer of the good, on the basis
  63. of either the transaction value method described in paragraph 2
  64. or the net cost method described in paragraph 3.
  65.  
  66. 2.   The regional value content of a good, where calculated on
  67. the basis of the transaction value method, shall be determined as
  68. follows:
  69.  
  70.      TV - VNM
  71.      RVC  = --------- x 100
  72.         TV
  73.  
  74.      where:
  75.  
  76.      RVC  is the regional value content, expressed as a
  77.  percentage;
  78.  
  79.      TV  is the transaction value of the good;
  80.  and
  81.  
  82.      VNM  is the value of non-originating materials
  83.  used by the producer in the production of the
  84.  good. 
  85.  
  86. 3.   The regional value content of a good, where calculated on
  87. the basis of the net cost method, shall be determined as follows: 
  88.  
  89.  
  90.      NC - VNM
  91.      RVC  = --------- x 100  
  92.         NC
  93.  
  94.      where:
  95.  
  96.      RVC is the regional value content, expressed as a
  97.  percentage;
  98.  
  99.      NC is the net cost of the good; and
  100.  
  101.      VNM is the value of non-originating materials
  102.  used by the producer in the production of the
  103.  good.
  104.  
  105. 4.   For purposes of paragraphs 2 and 3, and except as provided
  106. in Articles 403(1) and 403(2)(a)(i), the value of non-originating
  107. materials used by the producer in the production of the good
  108. shall not include the value of non-originating materials used to
  109. produce originating materials that are subsequently used in the
  110. production of the good.
  111.  
  112. 5.   The regional value content of a good shall be calculated
  113. solely on the basis of the net cost method described in paragraph
  114. 3, where: 
  115.  
  116.      (a) there is no transaction value for the good; 
  117.  
  118.      (b) the transaction value of the good is unacceptable under
  119.  Article 1 of the Customs Valuation Code;
  120.  
  121.      (c) the good is sold by the producer to a related person
  122.  and the volume, by units of quantity, of sales of
  123.  identical or similar goods to related persons, during
  124.  the six-month period immediately preceding the month in
  125.  which the good is sold, exceeds 85 percent of the
  126.  producer's total sales with respect to such goods;
  127.  
  128.      (d) the good is
  129.  
  130.      (i) identified in Article 403(1) or 403(2),
  131.  
  132.      (ii) provided for in headings 64.01 through 64.05, or 
  133.  
  134.      (iii) provided for in tariff item 8469.10.a1 (word
  135.  processing machines); 
  136.  
  137.      (e) the exporter or producer chooses to accumulate the
  138.  regional value content of the good in accordance with
  139.  Article 404; or
  140.  
  141.      (f) the good has been designated as an intermediate
  142.  material under paragraph 10 and is subject to a
  143.  regional value-content requirement. 
  144.  
  145. 6.   If an exporter or producer calculates the regional value
  146. content of a good using the transaction value method described in
  147. paragraph 2 and a Party subsequently notifies the exporter or
  148. producer during the course of a verification pursuant to Chapter
  149. Five (Customs Procedures) that the transaction value of the good,
  150. or the value of any material used in the production of the good,
  151. or both, is required to be adjusted or is unacceptable under
  152. Article 1 of the Customs Valuation Code, the exporter or producer
  153. of the good may then calculate the regional value content of the
  154. good using the net cost method described in paragraph 3.
  155.  
  156. 7.   Nothing in paragraph 6 shall be construed to preclude a
  157. review and appeal, pursuant to Chapter Five (Customs Procedures),
  158. of an adjustment or rejection of a transaction value for a good
  159. or the value of any material used in the production of the good,
  160. or both. 
  161.  
  162. 8.   For purposes of calculating the net cost of a good pursuant
  163. to paragraph 3, the producer of the good may use any one of the
  164. following methods:
  165.  
  166.      (a) calculate the total cost incurred with respect to all
  167.  goods produced by that producer minus any sales
  168.  promotion, marketing and after-sales service costs,
  169.  royalties, shipping and packing costs, and non-
  170.  allowable interest costs that are included in the total
  171.  cost of all goods and then reasonably allocate the
  172.  resulting net cost of those goods to the good; 
  173.  
  174.      (b) reasonably allocate the total cost incurred with
  175.  respect to all goods produced by that producer to the
  176.  good minus any sales promotion, marketing and after-
  177.  sales service costs, royalties, shipping and packing
  178.  costs and non-allowable interest costs that are
  179.  included in the portion of the total cost allocated to
  180.  the good; or
  181.  
  182.      (c) reasonably allocate the individual costs that are part
  183.  of the total cost incurred with respect to the good so
  184.  that the aggregate of these costs does not include any
  185.  sales promotion, marketing and after-sales service
  186.  costs, royalties, shipping and packing costs, and non-
  187.  allowable interest costs, 
  188.  
  189. provided that the allocation of all such costs are consistent
  190. with the provisions regarding the reasonable allocation of costs
  191. set out in the Uniform Regulations.
  192.  
  193. 9.   With the exception of an intermediate material described in
  194. paragraph 10 and except as provided in Article 403(1) and
  195. (2)(a)(i), the value of a material used in the production of a
  196. good shall be:
  197.  
  198.      (a) the price actually paid or payable by the producer for
  199.  the material, provided that the price is acceptable
  200.  under Article 1 of the Customs Valuation Code; or
  201.  
  202.      (b) if the price actually paid or payable is unacceptable
  203.  under Article 1 of the Customs Valuation Code, the
  204.  value shall be determined in accordance with the other
  205.  Articles of the Customs Valuation Code; and
  206.  
  207.      (c) when not included under subparagraph (a) or (b) 
  208.  
  209.      (i) freight, insurance, packing and all other costs
  210.  incurred in transporting such materials to the
  211.  location of the producer,
  212.  
  213.      (ii) duties, taxes and customs brokerage fees on such
  214.  materials paid in the territory of one or more of
  215.  the Parties,
  216.  
  217.      (iii) the cost of waste and spoilage resulting from
  218.  the use or consumption, or both, of such
  219.  materials, less the value of